Il primo e principale indicatore chiave per chi valuta le opportunità è la popolazione, che determina la dimensione del mercato potenziale totale (TAM). È per questo che le aziende sono state attratte dalla Cina e da tutti quei consumatori.
Oltre alle dimensioni complessive, anche la composizione demografica per età, i redditi e lo sviluppo dei mercati di utilizzo finale, sia per beni durevoli che non durevoli, e altri fattori influenzano la domanda di resine plastiche.
Ma alla fine, dopo aver valutato tutti questi fattori, unodivide la domanda per la popolazione per calcolaredomanda pro capite, un dato chiave per confrontare mercati diversi.
I demografi hanno iniziato a ripensare le previsioni sulla crescita demografica futura e stanno giungendo alla conclusione che la popolazione mondiale raggiungerà il picco prima e con valori inferiori a causa del calo della fertilità in Africa e dei bassi tassi di natalità in Cina e in alcune altre nazioni, che potrebbero non riprendersi mai. Ciò potrebbe stravolgere le ipotesi e le dinamiche del mercato globale.
La popolazione cinese è cresciuta da 546 milioni nel 1950 agli attuali 1,43 miliardi nel 2020. La politica del figlio unico, in vigore dal 1979 al 2015, ha portato a un calo della fertilità, a uno squilibrio nel rapporto tra maschi e femmine e a un picco demografico, con l'India che ora ha superato la Cina come nazione più popolosa.
Le Nazioni Unite prevedono che la popolazione cinese scenderà a 1,26 miliardi nel 2050 e a 767 milioni entro il 2100. Si tratta di cifre inferiori rispettivamente di 53 milioni e 134 milioni rispetto alle precedenti proiezioni dell'ONU.
Recenti analisi condotte da demografi (Accademia delle Scienze di Shanghai, Victoria University of Australia, ecc.) mettono in discussione le ipotesi demografiche alla base di queste proiezioni e prevedono che la popolazione cinese potrebbe scendere fino a 1,22 miliardi nel 2050 e a 525 milioni nel 2100.
Domande sulle statistiche relative alle nascite
Il demografo Yi Fuxian dell'Università del Wisconsin ha messo in discussione le ipotesi sulla composizione demografica attuale della Cina e sul probabile andamento futuro. Ha esaminato i dati demografici cinesi e ha riscontrato discrepanze evidenti e frequenti, come le incongruenze tra le nascite dichiarate e il numero di vaccini somministrati ai bambini e le iscrizioni alla scuola primaria.
Questi dati dovrebbero essere paralleli, ma non lo sono. Gli analisti osservano che le amministrazioni locali hanno forti incentivi a gonfiare i dati. Applicando il principio del rasoio di Occam, la spiegazione più semplice è che le nascite non siano mai avvenute.
Yi sostiene che la popolazione cinese nel 2020 fosse di 1,29 miliardi di persone, non di 1,42 miliardi, con una sottostima di oltre 130 milioni. La situazione è particolarmente critica nella Cina nord-orientale, dove il motore economico si è arrestato. Yi ha ipotizzato che, con bassi tassi di fertilità – 0,8 contro il livello di sostituzione di 2,1 – la popolazione cinese scenderà a 1,10 miliardi nel 2050 e a 390 milioni nel 2100. Va notato che ha anche un'altra proiezione ancora più pessimistica.
Abbiamo visto altre stime secondo cui la popolazione cinese potrebbe essere inferiore di 250 milioni di unità rispetto a quanto attualmente riportato. La Cina rappresenta circa il 40% della domanda globale di resine plastiche e, pertanto, scenari futuri alternativi riguardanti la popolazione e altri fattori influenzano significativamente le dinamiche della domanda globale di resine plastiche.
Attualmente, la domanda pro capite di resine in Cina è relativamente elevata rispetto alla maggior parte delle economie avanzate, a causa dell'elevato contenuto di plastica nelle esportazioni di prodotti finiti e del ruolo della Cina come "fabbrica del mondo". Questa situazione sta però cambiando.
Presentazione degli scenari
Tenendo conto di ciò, abbiamo esaminato alcune delle ipotesi di Yi Fuxian e sviluppato uno scenario alternativo riguardante un possibile futuro per la popolazione cinese e la domanda di plastica. Come punto di riferimento, utilizziamo le proiezioni delle Nazioni Unite sulla popolazione cinese per il 2024.
Quest'ultima proiezione delle Nazioni Unite sulla popolazione cinese è stata rivista al ribasso rispetto alle valutazioni precedenti. Abbiamo quindi utilizzato le proiezioni più recenti del database ICIS Supply & Demand fino al 2050.
Questo dato mostra che la domanda pro capite delle principali resine in Cina – acrilonitrile butadiene stirene (ABS), polietilene (PE), polipropilene (PP), polistirene (PS) e cloruro di polivinile (PVC) – aumenterà da quasi 73 kg nel 2020 a 144 kg nel 2050.
Abbiamo inoltre esaminato il periodo successivo al 2050, ipotizzando che la domanda pro capite di resine sarebbe ulteriormente aumentata fino a raggiungere i 150 kg negli anni 2060, per poi moderarsi verso la fine del secolo, attestandosi a 141 kg nel 2100: una transizione e una traiettoria tipiche delle economie in fase di maturazione. Ad esempio, negli Stati Uniti la domanda pro capite di queste resine ha raggiunto il picco di 101 kg nel 2004.
In uno scenario alternativo, abbiamo ipotizzato che la popolazione del 2020 fosse di 1,42 miliardi, ma che il tasso di fertilità futuro si attestasse in media a 0,75 nascite, con conseguente popolazione di 1,15 miliardi nel 2050 e di 373 milioni nel 2100. Abbiamo chiamato questo scenario "Democrazia disastrosa".
In questo scenario, abbiamo anche ipotizzato che, a causa delle difficoltà economiche, la domanda di resine maturerà prima e a un livello inferiore. Ciò si basa sul presupposto che la Cina non esca dallo status di paese a reddito medio per diventare un'economia avanzata.
Le dinamiche demografiche creano troppi ostacoli economici. In questo scenario, la Cina perde quote di produzione manifatturiera globale a causa delle iniziative di reshoring di altri paesi e delle tensioni commerciali, con conseguente minore domanda di resine derivanti da un minore contenuto di plastica nelle esportazioni di prodotti finiti – rispetto allo scenario di base.
Ipotizziamo inoltre che il settore dei servizi aumenterà in termini di quota nell'economia cinese. Inoltre, le problematiche relative al settore immobiliare e al debito peseranno sul dinamismo economico fino al 2030. Sono in atto cambiamenti strutturali. In questo caso, abbiamo modellato la domanda pro capite di resina, prevedendo un aumento da 73 kg nel 2020 a 101 kg nel 2050, con un picco di 104 kg.
Risultati degli scenari
Nello scenario di base, la domanda di resine principali aumenta da 103,1 milioni di tonnellate nel 2020 e inizia a stabilizzarsi negli anni 2030, raggiungendo 188,6 milioni di tonnellate nel 2050. Dopo il 2050, il calo demografico e l'evoluzione delle dinamiche economiche e di mercato influiscono negativamente sulla domanda, che scende a 89,3 milioni di tonnellate nel 2100. Questo livello è coerente con la domanda precedente al 2020.
Con una prospettiva più pessimistica sulla popolazione e una ridotta dinamicità economica nello scenario demografico critico, la domanda di resine principali aumenta da 103,1 milioni di tonnellate nel 2020 e inizia a maturare negli anni 2030, raggiungendo 116,2 milioni di tonnellate nel 2050.
Con una popolazione in calo e dinamiche economiche sfavorevoli, la domanda scende a 38,7 milioni di tonnellate nel 2100, un livello coerente con la domanda precedente al 2010.
Implicazioni per l'autosufficienza e il commercio
Ciò ha implicazioni per l'autosufficienza della Cina in materia di resine plastiche e per la sua bilancia commerciale netta. Nello scenario di base, la produzione cinese di resine principali aumenta da 75,7 milioni di tonnellate nel 2020 a 183,9 milioni di tonnellate nel 2050.
Lo scenario di base suggerisce che la Cina rimarrà un importatore netto delle principali resine, ma la sua posizione di importazione netta diminuirà da 27,4 milioni di tonnellate nel 2020 a 4,7 milioni di tonnellate nel 2050. Ci concentriamo solo sul periodo fino al 2050.
Nell'immediato, la fornitura di resine procede in gran parte come previsto, poiché la Cina punta all'autosufficienza. Tuttavia, entro il 2030, l'espansione della capacità produttiva rallenterà a causa di un mercato globale saturo e di crescenti tensioni commerciali.
Di conseguenza, nello scenario demografico più critico, la produzione è più che sufficiente e all'inizio degli anni 2030 la Cina raggiunge l'autosufficienza in queste resine, emergendo come esportatore netto di 3,6 milioni di tonnellate nel 2035, 7,1 milioni di tonnellate nel 2040, 9,7 milioni di tonnellate nel 2045 e 11,6 milioni di tonnellate nel 2050.
A fronte di una situazione demografica critica e di dinamiche economiche complesse, l'autosufficienza e un saldo commerciale positivo vengono raggiunti più rapidamente, ma la situazione viene "gestita" per attenuare le tensioni commerciali.
Certo, abbiamo guardato alla demografia con un certo pessimismo, immaginando un futuro di bassa e in calo fertilità. "La demografia è destino", come diceva il filosofo francese del XIX secolo Auguste Comte. Ma il destino non è scolpito nella pietra. Questo è uno scenario possibile.
Esistono altri scenari possibili, tra cui quelli in cui i tassi di natalità si riprendono e una nuova ondata di innovazioni tecnologiche si combina per aumentare la produttività e quindi la crescita economica. Ma lo scenario qui presentato può aiutare le aziende chimiche a riflettere sull'incertezza in modo strutturato e a prendere decisioni che influenzino il loro futuro, per scrivere, in definitiva, la propria storia.
Data di pubblicazione: 05-lug-2025
